Выбор между Форекс и фондовой биржей - за и против

Существует целый ряд различий между торговлей на рынке форекс и фондовой бирже, и практически каждый трейдер сталкивался с необходимостью делать свой выбор. Давайте разберем все преимущества и недостатки торговли на этих торговых площадках, и что кому больше подходит.

 

Чтобы не быть теоретиком, я открыл на российском фондовом рынке брокерский счёт и сразу «прочувствовал» всю ситуацию на собственной шкуре.

Как я открывал этот брокерский счёт – это отдельная история, которая заслуживает вашего внимания, и я ниже расскажу ее.

В чём разница между Форекс и фондовой биржей?

  • А разница между ними существенна и чувствуется сразу уже даже на стадии изучения условий торговли на сайте того или иного брокера. На российской бирже я не встречал требования к минимальной сумме депозита ниже 30 000 рублей. У брокера, где я открыл свой торговый счёт – эта планка составляет 50 000 рублей. Напротив, на рынке форекс брокеры открывают счета, начиная от 1$, и предоставляют возможность торговать трейдеру на центовых счетах.
  • Налогообложение. На фондовой бирже ваш брокер является непосредственно вашим налоговым агентом, который официально удерживает сумму налогов с полученной вами прибыли без вашего участия. Также существует возможность получить справку о доходах. На рынке форекс о налогах вообще не вспоминают, налоги – это ваше личное дело и ваша личная ответственность.
  • Открытие торгового счёта на рынке форекс требует совсем немного времени, в отличие от торгового счета на фондовом рынке, который я открывал почти две недели. Вначале отправил заявку на сайте брокера, затем, на следующий день,  перезвонили мне из офиса и  уточнили необходимые данные. Немного позже пришла СМС с адресом офиса, куда я должен прибыть для подписания документов. Отправился в офис. При этом ошибся адресом и попал не туда, снова перезвонил в офис и уточнил адрес. Подписать в один день все документы не получилось (почти 80 листов), что-то испортили сотрудники офиса, пришлось приезжать еще раз.
  • Торговые моменты. Прежде всего, объёмы торгов. На фондовом рынке каждый трейдер может видеть реальные объёмы по сделкам. На рынке форекс реальные объемы отсутствуют, только тиковый объём - количество тиков на платформе у брокера за определённый период времени. Это существенный недостаток, поскольку информация об объемах может служить хорошим фильтром для многих систем торговли.
  • Лимитные ордера. Такие ордера, по сути, на сравниваемых площадках кардинально различается. Выставляя такой ордер на рынке форекс, вы продаете актив по цене bid, а его покупку производите по цене ask. Используя лимитный ордер на фондовом рынке, вы становитесь «поставщиком ликвидности», все остальные трейдеры могут видеть вашу заявку. Когда уровень цены окажется на уровне вашей заявки, произойдет прямая торговая сделка, то есть, вы продадите напрямую трейдеру, который покупает «по рынку» по цене ask, а вы продаёте по этой же цене! Также все происходит и при покупках обратном направлении. То есть, вы можете торговать по лучшим ценам, без спреда. Только даже это способно превратить убыточную стратегию торговли на рынке форекс в прибыльную для торговли фондовом рынке.
  • Стакан. Используя стакан, трейдер в режиме реального времени может отслеживать все проходящие сделки, а также видеть уровни, на которых расположены значительные объёмы отложенных ордеров, ( смотрите рисунок ниже).

Хорошо заметно, что на уровне 118 840 выставлен отложенный лимитный ордер на покупку большого числа контрактов (1470). Это большой плюс к преимуществам фондового рынка.

  • Издержки. При использовании лимитных ордеров издержки на фондовой бирже значительно меньше, чем на рынке форекс. Кроме того, на бирже отсутствуют свопы.
  • Скорость исполнения. Не знаю, почему, но практически каждый  форекс брокер тормозит, и торговые сделки на форекс открываются дольше, чем на фондовой бирже.
  • Плечо. У брокеров форекс рынка плечо значительно выше и у некоторых оно доходит до 1 к 1000.У брокеров фондового рынка плечи значительно ниже и не превышают примерно 1 к 20. Все открытые торговые позиции закрываются автоматически при нехватке средств. Поэтому, всем использующим в своей торговле стратегии мартингейла, делать на фондовом рынке просто нечего, так же как и тем, кто использует локирование.
  • Возможности. Безусловно, торговля на фондовом рынке, в отличие от форекса, где торгуются в основном валютные пары, имеет значительно более широкие возможности. Трейдеру доступны акции, фьючерсы на акции, товары, валюты. Вы можете торговать спредами, опционами.

Выводы

Считаю, что несмотря на некоторые трудности при открытии торгового счёта, торговля на бирже может предоставить трейдеру значительно больше торговых инструментов для извлечения прибыли, однако, вариант торговли на бирже подойдёт более опытным трейдерам, способным без особого труда разобраться с торговыми платформами и имеющих финансовую возможность открыть счет. А вот начинающим трейдерам попробовать свои силы лучше на рынке форекс, где требования к минимальному депозиту значительно меньше, легче открытие счёта, а торговый терминал не сложен.