Стратегия торговли на «гэпах»

Различные виды рынков, как биржевых, так и внебиржевых, несмотря на отличия в торговых инструментах, правилах и участниках имеют много общего.  И самое основное, это формирование котировок. В общем случае, котировки формируются в результате баланса спроса и предложения, а более точно – паритетом покупательской способности. На этом и остановимся. Данного определения нам будет достаточно для понимания этой статьи.

Статья посвящена такому специфическому явлению в котировках как «гэп». Технический анализ использует термин «гэп» в качестве обозначения разрыва в котировках – периода, когда не было сделок с торговым инструментом. Учитывая то, что рынок в целом подвержен столь тщательному и скрупулезному изучению, такое интересное явление как «гэп» не было оставлено вниманием рыночных теоретиков.

Тем более, что «гэпы» однажды могут значительно повлиять на прибыльность торговли любого, отдельно взятого, трейдера. Поэтому знание результатов исследования поведения инструмента после «гэпа» очень важно для любого трейдера – работающего на акциях или фьючерсах, бинарных опционах или валютных парах.

Несмотря на то, что валютный рынок Форекс появился совсем недавно – с появлением интернета и интернет-торговли, эта торговая площадка привлекла значительное количество инвесторов и в настоящее время оборот этого рынка составляет более пяти триллионов долларов в день. И основной его особенностью стало то, что он дал возможность участия в торгах широким массам обыкновенных граждан, не обладающих каким-то значительным капиталом для инвестирования в акции и иные ценные бумаги.

Можно, конечно, полемизировать на тему того, что опционные контракты так же доступны для широких масс и появились они гораздо раньше рынка Форекс. Однако, не смотря на финансовую доступность, торговля опционами является достаточно сложным делом, особенно для трейдеров, не имеющих математического образования или, хотя бы, соответствующего склада ума. К тому же, этот вид торговли, для успешной реализации требует усидчивого и глубокого изучения теории опционов.

Именно для упрощения торговли и ее доступности приблизительно с 2008 года появился новый вид торговли – торговля бинарными опционами. Суть ее заключается в заключение сделок с фиксированной прибылью и убытком. Для торговли трейдеру достаточно правильно прогнозировать движение инструмента и не ошибиться со временем этого движения.

Однако чтобы не превращать торговлю в игру, рано или поздно придется взяться за изучение методик технического анализа, в том числе и изучить природу образования «гэпов» и методик их использования в торговле. Знание механики финансовых рынков, технического и фундаментального анализа, умение объективно оценивать новостные события позволят трейдеру использовать для торговли любые инструменты, вне зависимости от используемой торговой площадки.

Теперь обратимся, собственно, к «гэпам». В общем случае причиной «гэпов» является временной фактор – торговля осуществляется не круглосуточно, а сессиями. Поэтому работа бирж, например, в России и Северной Америке начинается и заканчивается в разное время. Но рынки всех стран ориентируются на американский рынок. Поэтому, когда рынок в России закрылся, североамериканский еще работает и дает свои котировки. А когда открывается рынок в России, реальные котировки имеют уже не то значение, при которых рынок закрывался. В результате этого возникает их разрыв.

Существует правило, что «гэп» обязательно должен закрыться. Однако история котировок говорит о том, что это правило соблюдается не всегда, и существуют «гэпы», для закрытия которых рынок должен уйти в противоположную сторону почти на 90%. Такие обвалы не случались даже в самые «лихие» для рынков годы. Поэтому трейдер должен знать различные виды «гэпов», чтобы оценивать их важность для торговли.

Простой «гэп» появляется, как правило, на неликвидном рынке ввиду отсутствия значительного спроса и предложения. Подобный «гэп» говорит об отсутствии интереса со стороны инвесторов и никакой ценности для прогнозирования не имеет.

«Гэп на разрыв» образуется при завершении важных моделей технического анализа, к примеру «голова и плечи». В этом случае «гэп» сопровождается увеличением объема торгов, происходит на уровне «шеи» и вряд ли закончится, так как показывает силу рынка в направлении разрыва.

«Гэп на отрыв» образуется при долгосрочной тенденции рынка. Разрывы возникают вне зависимости от времени на невысоких объемах и говорят о силе рынка в случае восходящей тенденции и о его слабости в случае нисходящей.

«Гэп на излете» возникает в конце основного движения и может говорить о скорой смене тенденции, особенно если до него уже возникали «гэп на разрыв» и «гэп на отрыв». Закрытие такого «гэпа» является хорошим сигналом для смены рынка.

Если «гэпа», образующегося в период между сессиями можно избежать, тот разрывов, возникающих в процессе торговли избежать невозможно. Но, зная природу «гэпов», их можно использовать для повышения эффективности торговли.

Так, если разрыв образовался в понедельник в начале сессии, почти в 90% случаев цена закроет этот «гэп» и продолжит текущее движение.

1d-1d

Образование «гэпа» характерно для любых валютных пар, но учитывая последовательность сессий – американской, европейской и тихоокеанской, статистическое ожидание их возникновения больше у таких пар, как EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, GBP/JPY, EUR/JPY. «Гэп», появившийся с воскресенья на понедельник, для того, что бы использовать его в торговле, должен иметь величину не менее 20 пунктов. Именно такой «гэп» гарантированно закрывается последующим движением цены и это движение можно использовать в своей торговле.

Еще один важный момент - в 80% случаев в начале новой недели цена стремится продолжить тенденцию, существующую на протяжении прошедшей недели. Это происходит даже в том случае, если в понедельник образовался «гэп» против существующей тенденции, основанный на событиях выходных дней. В понедельник на рынок выходят крупные игроки и тенденция, начатая на прошлой неделе, возвращается.

Основываясь на данной информации, можно построить эффективную стратегию торговли на ценовых разрывах. Алгоритм открытия сделки по такой стратегии следующий:

  • Находим валютную пару, образовавшую ценовой разрыв не менее 20 пунктов. Ценовые разрывы менее 20 пунктов не используем.
  • Открытие позиции производится в сторону цены закрытия сессии в пятницу. Взятие прибыли планируется на цене закрытия сессии в пятницу. Стоп-лосс устанавливается в соответствии с правилами управления капиталом, то есть в два раза меньше уровня взятия профита.
  • Прежде чем начать торговлю по стратегии, следует обязательно протестировать ее на демо счете.

2d-2d

Отработав стратегию и взяв ее на вооружение, можно начать уверенно увеличивать свой капитал.